昨日晚間，中鋼集團(tuán)旗下上市公司中鋼國際發(fā)布定增預(yù)案，宣布引入戰(zhàn)略投資者
一則“千億債務(wù)壓頂”的消息，令央企中鋼集團(tuán)近日被推上輿論的風(fēng)口浪尖?！敦?cái)新周刊》援引中國銀行等牽頭債委會的統(tǒng)計(jì)稱，截至2014年12月份，中鋼集團(tuán)及所屬72家子公司債務(wù)逾1000多億元，其中金融機(jī)構(gòu)債務(wù)近750億元，牽涉境內(nèi)外80多家銀行，以及信托、金融租賃公司。
對此，昨日，中鋼集團(tuán)給《證券日報》記者的回復(fù)稱：受宏觀經(jīng)濟(jì)下行、行業(yè)市場低迷、歷史包袱沉重等多種因素影響，中鋼集團(tuán)前期發(fā)展中快速擴(kuò)張，經(jīng)營粗放等問題集中顯現(xiàn)，出現(xiàn)債務(wù)危機(jī)跡象。
中鋼集團(tuán)同時表示，為努力化解當(dāng)前困難局面，實(shí)現(xiàn)變革新生，中鋼集團(tuán)綜合施策、動大手術(shù)，加快實(shí)施“業(yè)務(wù)重組、債務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整、體制機(jī)制管理變革”的一攬子解決方案。其中，對于當(dāng)前最緊迫的債務(wù)問題，將“以‘時間換空間，不逃避債務(wù)’為目標(biāo)，推進(jìn)金融債務(wù)的結(jié)構(gòu)調(diào)整。”
回應(yīng)債務(wù)危機(jī)
稱正綜合施策動大手術(shù)
中鋼集團(tuán)的債務(wù)警報并非首次拉響。早在去年9月份，有關(guān)“中鋼集團(tuán)銀行貸款本息數(shù)百億元全面逾期”的消息就在坊間悄然流傳，不過，隨后據(jù)證實(shí)，截至當(dāng)年7月底，中鋼集團(tuán)逾期的貸款僅為6.9億元。
不過，這家中國最大的鋼鐵服務(wù)商面臨的危機(jī)卻是實(shí)實(shí)在在的。2011年至2013年，中鋼集團(tuán)的資產(chǎn)負(fù)債率分別為96.22%、98.10%、93.87%；總負(fù)債維持在千億元的水平，營業(yè)總收入則由1797億元減至1404億元，三年減少營收近400億元。
事實(shí)上，自去年9月份曝出貸款逾期事件后，中鋼集團(tuán)也踏上了尋求危機(jī)解決的道路。
“大的環(huán)境，包括現(xiàn)在整體運(yùn)營的領(lǐng)域，我們服務(wù)的上下游的企業(yè)必不可少地帶來一些困難，連帶我們在運(yùn)營當(dāng)中，可能也有一些資金的困難。”在去年的一次媒體溝通會上，中鋼集團(tuán)新聞發(fā)言人李可杰曾坦言公司“整體的資金情況，大的還是緊張”，并稱“正在采取多方面的措施”。
昨日，李可杰也向《證券日報》記者表示，“我們跟有關(guān)的金融機(jī)構(gòu)正在進(jìn)行洽談，一直在談，是一個債務(wù)結(jié)構(gòu)的調(diào)整。”中鋼集團(tuán)方面在發(fā)給本報記者的回復(fù)中則稱，公司將對外以“以‘時間換空間，不逃避債務(wù)’為目標(biāo)，推進(jìn)金融債務(wù)的結(jié)構(gòu)調(diào)整。”
另據(jù)《財(cái)新周刊》報道，4月末相關(guān)機(jī)構(gòu)已將債務(wù)審計(jì)報告上交到了債委會，但還沒有到整體方案討論的階段。報道援引一位債權(quán)行業(yè)人士的話稱，這次審計(jì)過后的中鋼集團(tuán)的債務(wù)重組方案包含多種手段，包括一部分消債，一部分債務(wù)重組后債轉(zhuǎn)股，一部分延期付息、減免利息等。
在對外處理債務(wù)危機(jī)的同時，中鋼集團(tuán)方面也表示，公司對內(nèi)正以“止血、瘦身、造血”為目標(biāo)，加快推進(jìn)內(nèi)部改革調(diào)整。
“（改革）從去年10月份就已經(jīng)開始，有一個‘五步走’的系列動作。”昨日，中鋼集團(tuán)新聞發(fā)言人李可杰對《證券日報》記者表示。
據(jù)悉，當(dāng)時中鋼集團(tuán)設(shè)想的“五步走”改革路線圖如下：第一步是重塑業(yè)務(wù)板塊；第二步將中鋼集團(tuán)各個板塊里的一些核心公司構(gòu)建好，優(yōu)化管控模式；第三步是改革總部機(jī)構(gòu)，達(dá)到精簡高效的目的；第四步是優(yōu)化人員配置，最后一步是完善體制機(jī)制。
李可杰透露，中鋼集團(tuán)的業(yè)務(wù)重組已經(jīng)取得了進(jìn)展，旗下中鋼貿(mào)易有限公司、中鋼爐料有限公司和中鋼鋼鐵有限公司的合并工作已經(jīng)“階段性完成了”。
“以時間換空間”
旗下上市公司動作頻頻
值得一提的是，對于中鋼集團(tuán)在債務(wù)危機(jī)處理上試圖“以時間換空間”，昨日，一位資深鋼鐵業(yè)觀察人士在接受《證券日報》記者采訪時認(rèn)為，這也是中鋼集團(tuán)當(dāng)下務(wù)實(shí)的選擇。“隨著時間的推移，公司或許能夠迎來新的轉(zhuǎn)機(jī)，譬如經(jīng)濟(jì)周期的調(diào)整，有戰(zhàn)略投資者看好公司進(jìn)行注資，公司培育出了新的業(yè)務(wù)增長點(diǎn)，抓住了‘一帶一路’的機(jī)遇發(fā)展等等，并最終解決債務(wù)償還的問題。”
轉(zhuǎn)機(jī)似乎已經(jīng)開始出現(xiàn)。5月18日，中鋼集團(tuán)旗下上市公司中鋼國際公告稱，其全資子公司中鋼設(shè)備有限公司（下稱中鋼設(shè)備）與俄羅斯奇克蘇公司簽署了電解錳項(xiàng)目總承包合同。總金額達(dá)46.2億元，相當(dāng)于中鋼國際2014年?duì)I業(yè)總收入的約42%。
中鋼國際表示，俄羅斯是“一帶一路”沿線的重要國家，奇克蘇公司電解錳項(xiàng)目是中俄兩國近期所簽署的大型國際產(chǎn)能合作項(xiàng)目之一，該合同也是公司在俄羅斯簽署的第一個大型工程總承包合同，標(biāo)志著公司在俄語區(qū)成熟的工程項(xiàng)目市場業(yè)務(wù)拓展取得了重大突破，也將為公司實(shí)踐中國裝備走出去、促進(jìn)國家產(chǎn)能合作積累寶貴經(jīng)驗(yàn)。
而昨日晚間，中鋼國際再發(fā)一份定增預(yù)案，擬向中鋼資產(chǎn)、祥瑞計(jì)劃、華富利得擬設(shè)立的“華富資管-吉淵投資定增31號資產(chǎn)管理計(jì)劃”、浙江物產(chǎn)-新域欣源、中再資產(chǎn)、山南中和、紅土基金擬設(shè)立的資產(chǎn)管理計(jì)劃、長江鋼管等8名特定對象合計(jì)發(fā)行181691125股，合計(jì)募資不超過26億元，募集資金將用于補(bǔ)充公司流動資金。
據(jù)悉，這些發(fā)行對象中，除中鋼資產(chǎn)、祥瑞計(jì)劃與中鋼國際有關(guān)聯(lián)關(guān)系之外，其他皆為外部投資者。其中，華富利得擬認(rèn)購的股份數(shù)量最多，為62893080股，涉及資金約9億元。華富利得方面稱，此次對中鋼國際的戰(zhàn)略投資，是因?yàn)楣菊J(rèn)可中鋼國際的價值，并希望以自身專業(yè)能力與中鋼國際在發(fā)展戰(zhàn)略、業(yè)務(wù)拓展等方面進(jìn)行合作，以進(jìn)一步提升上市公司的發(fā)展空間。
而這些動作是否真的將給中鋼集團(tuán)帶來脫困契機(jī)，業(yè)界拭目以待。
一則“千億債務(wù)壓頂”的消息，令央企中鋼集團(tuán)近日被推上輿論的風(fēng)口浪尖?！敦?cái)新周刊》援引中國銀行等牽頭債委會的統(tǒng)計(jì)稱，截至2014年12月份，中鋼集團(tuán)及所屬72家子公司債務(wù)逾1000多億元，其中金融機(jī)構(gòu)債務(wù)近750億元，牽涉境內(nèi)外80多家銀行，以及信托、金融租賃公司。
對此，昨日，中鋼集團(tuán)給《證券日報》記者的回復(fù)稱：受宏觀經(jīng)濟(jì)下行、行業(yè)市場低迷、歷史包袱沉重等多種因素影響，中鋼集團(tuán)前期發(fā)展中快速擴(kuò)張，經(jīng)營粗放等問題集中顯現(xiàn)，出現(xiàn)債務(wù)危機(jī)跡象。
中鋼集團(tuán)同時表示，為努力化解當(dāng)前困難局面，實(shí)現(xiàn)變革新生，中鋼集團(tuán)綜合施策、動大手術(shù)，加快實(shí)施“業(yè)務(wù)重組、債務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整、體制機(jī)制管理變革”的一攬子解決方案。其中，對于當(dāng)前最緊迫的債務(wù)問題，將“以‘時間換空間，不逃避債務(wù)’為目標(biāo)，推進(jìn)金融債務(wù)的結(jié)構(gòu)調(diào)整。”
回應(yīng)債務(wù)危機(jī)
稱正綜合施策動大手術(shù)
中鋼集團(tuán)的債務(wù)警報并非首次拉響。早在去年9月份，有關(guān)“中鋼集團(tuán)銀行貸款本息數(shù)百億元全面逾期”的消息就在坊間悄然流傳，不過，隨后據(jù)證實(shí)，截至當(dāng)年7月底，中鋼集團(tuán)逾期的貸款僅為6.9億元。
不過，這家中國最大的鋼鐵服務(wù)商面臨的危機(jī)卻是實(shí)實(shí)在在的。2011年至2013年，中鋼集團(tuán)的資產(chǎn)負(fù)債率分別為96.22%、98.10%、93.87%；總負(fù)債維持在千億元的水平，營業(yè)總收入則由1797億元減至1404億元，三年減少營收近400億元。
事實(shí)上，自去年9月份曝出貸款逾期事件后，中鋼集團(tuán)也踏上了尋求危機(jī)解決的道路。
“大的環(huán)境，包括現(xiàn)在整體運(yùn)營的領(lǐng)域，我們服務(wù)的上下游的企業(yè)必不可少地帶來一些困難，連帶我們在運(yùn)營當(dāng)中，可能也有一些資金的困難。”在去年的一次媒體溝通會上，中鋼集團(tuán)新聞發(fā)言人李可杰曾坦言公司“整體的資金情況，大的還是緊張”，并稱“正在采取多方面的措施”。
昨日，李可杰也向《證券日報》記者表示，“我們跟有關(guān)的金融機(jī)構(gòu)正在進(jìn)行洽談，一直在談，是一個債務(wù)結(jié)構(gòu)的調(diào)整。”中鋼集團(tuán)方面在發(fā)給本報記者的回復(fù)中則稱，公司將對外以“以‘時間換空間，不逃避債務(wù)’為目標(biāo)，推進(jìn)金融債務(wù)的結(jié)構(gòu)調(diào)整。”
另據(jù)《財(cái)新周刊》報道，4月末相關(guān)機(jī)構(gòu)已將債務(wù)審計(jì)報告上交到了債委會，但還沒有到整體方案討論的階段。報道援引一位債權(quán)行業(yè)人士的話稱，這次審計(jì)過后的中鋼集團(tuán)的債務(wù)重組方案包含多種手段，包括一部分消債，一部分債務(wù)重組后債轉(zhuǎn)股，一部分延期付息、減免利息等。
在對外處理債務(wù)危機(jī)的同時，中鋼集團(tuán)方面也表示，公司對內(nèi)正以“止血、瘦身、造血”為目標(biāo)，加快推進(jìn)內(nèi)部改革調(diào)整。
“（改革）從去年10月份就已經(jīng)開始，有一個‘五步走’的系列動作。”昨日，中鋼集團(tuán)新聞發(fā)言人李可杰對《證券日報》記者表示。
據(jù)悉，當(dāng)時中鋼集團(tuán)設(shè)想的“五步走”改革路線圖如下：第一步是重塑業(yè)務(wù)板塊；第二步將中鋼集團(tuán)各個板塊里的一些核心公司構(gòu)建好，優(yōu)化管控模式；第三步是改革總部機(jī)構(gòu)，達(dá)到精簡高效的目的；第四步是優(yōu)化人員配置，最后一步是完善體制機(jī)制。
李可杰透露，中鋼集團(tuán)的業(yè)務(wù)重組已經(jīng)取得了進(jìn)展，旗下中鋼貿(mào)易有限公司、中鋼爐料有限公司和中鋼鋼鐵有限公司的合并工作已經(jīng)“階段性完成了”。
“以時間換空間”
旗下上市公司動作頻頻
值得一提的是，對于中鋼集團(tuán)在債務(wù)危機(jī)處理上試圖“以時間換空間”，昨日，一位資深鋼鐵業(yè)觀察人士在接受《證券日報》記者采訪時認(rèn)為，這也是中鋼集團(tuán)當(dāng)下務(wù)實(shí)的選擇。“隨著時間的推移，公司或許能夠迎來新的轉(zhuǎn)機(jī)，譬如經(jīng)濟(jì)周期的調(diào)整，有戰(zhàn)略投資者看好公司進(jìn)行注資，公司培育出了新的業(yè)務(wù)增長點(diǎn)，抓住了‘一帶一路’的機(jī)遇發(fā)展等等，并最終解決債務(wù)償還的問題。”
轉(zhuǎn)機(jī)似乎已經(jīng)開始出現(xiàn)。5月18日，中鋼集團(tuán)旗下上市公司中鋼國際公告稱，其全資子公司中鋼設(shè)備有限公司（下稱中鋼設(shè)備）與俄羅斯奇克蘇公司簽署了電解錳項(xiàng)目總承包合同。總金額達(dá)46.2億元，相當(dāng)于中鋼國際2014年?duì)I業(yè)總收入的約42%。
中鋼國際表示，俄羅斯是“一帶一路”沿線的重要國家，奇克蘇公司電解錳項(xiàng)目是中俄兩國近期所簽署的大型國際產(chǎn)能合作項(xiàng)目之一，該合同也是公司在俄羅斯簽署的第一個大型工程總承包合同，標(biāo)志著公司在俄語區(qū)成熟的工程項(xiàng)目市場業(yè)務(wù)拓展取得了重大突破，也將為公司實(shí)踐中國裝備走出去、促進(jìn)國家產(chǎn)能合作積累寶貴經(jīng)驗(yàn)。
而昨日晚間，中鋼國際再發(fā)一份定增預(yù)案，擬向中鋼資產(chǎn)、祥瑞計(jì)劃、華富利得擬設(shè)立的“華富資管-吉淵投資定增31號資產(chǎn)管理計(jì)劃”、浙江物產(chǎn)-新域欣源、中再資產(chǎn)、山南中和、紅土基金擬設(shè)立的資產(chǎn)管理計(jì)劃、長江鋼管等8名特定對象合計(jì)發(fā)行181691125股，合計(jì)募資不超過26億元，募集資金將用于補(bǔ)充公司流動資金。
據(jù)悉，這些發(fā)行對象中，除中鋼資產(chǎn)、祥瑞計(jì)劃與中鋼國際有關(guān)聯(lián)關(guān)系之外，其他皆為外部投資者。其中，華富利得擬認(rèn)購的股份數(shù)量最多，為62893080股，涉及資金約9億元。華富利得方面稱，此次對中鋼國際的戰(zhàn)略投資，是因?yàn)楣菊J(rèn)可中鋼國際的價值，并希望以自身專業(yè)能力與中鋼國際在發(fā)展戰(zhàn)略、業(yè)務(wù)拓展等方面進(jìn)行合作，以進(jìn)一步提升上市公司的發(fā)展空間。
而這些動作是否真的將給中鋼集團(tuán)帶來脫困契機(jī)，業(yè)界拭目以待。