9月9日晚間，重慶鋼鐵股份公司（下稱重慶鋼鐵）發布非公開發行股票預案，公司擬發行股票不超過12.85億股，發行價格為3.86元/股，擬募集資金總額不超過49.62億元。本次發行完成后，公司控股股東仍為重鋼集團，持有公司的股份由47.27%變為36.65%。同時，公司股票將于9月10日復牌。
根據預案，募資用于重慶鋼鐵與韓國浦項鋼鐵集團（下稱POSCO）合資建設冷軋板材和鍍鋅板材兩個項目18.6億元、占比37.5%，用于償還銀行貸款31億元、占比62.5%。本次發行對象共8名，即重慶渝富集團、中節能資本、重慶能源集團、川煤集團、深圳鑫昱、中冶賽迪、重慶偉晉環保、重慶煜琨瓏公司，認購股份鎖定期36個月。
重慶渝富集團有望成為第二大股東
長江證劵重慶紅黃路證劵營業部總經理鄭蔚認為，此次定向增發反映了資本市場持續看好重慶鋼鐵，從上下游引進新的戰略投資者，將優化資本結構、降低財務風險、抱團共贏發展，實現投資及盈利模式的重大轉型，重點整合西南地區冶金材料產業技術、煤炭以及循環經濟利用等資源，未來盈利水平的大幅提升值得期待。
公告顯示，發行對象為重慶鋼鐵上下游企業達6家，共認購資金16.21億元、占比32.68%。其中，提供煤炭等資源的重慶能源集團和川煤集團分別認購7.72億元、1.93億元，共占比19.45%；合資開展余熱余壓余氣循環利用、年度發電量峰值達22億度的中節能資本認購3.86億元、占比7.78%；提供冶煉技術支撐的中冶賽迪認購1.16億元、占比2.34%；處理含鐵廢料的重慶偉晉環保、制造冶金材料的重慶煜琨瓏分別認購1.16億元、0.39億元，共占比3.12%。
鄭蔚對記者表示，此次定向增發遵循中央、重慶市有關深化國資國企改革意見，通過轉讓減持方式，擴大產權開放、促進股權多元化，推動國有資本與非公有資本融合發展，進一步增大重慶鋼鐵混合所有制企業的民營經濟成分。
業內人士指出，此次重慶版“淡馬錫”渝富集團強力介入，其認購金額高達28億元、占比56.43%，將有望成為重慶鋼鐵第二大股東、持股高達12.67%。從中不難看到，重慶市政府支持重慶鋼鐵脫困突圍、轉型發展的決心與力度。
進軍高端汽車用鋼市場
據介紹，今年8月6日，重慶鋼鐵與POSCO簽訂冷軋、鍍鋅合資項目合作協議，共同投資62億元，合作生產汽車用冷軋鍍鋅鋼板，預計投產后年產能將達到240萬噸。
其中，公告詳細披露，約定雙方共同出資設立重慶浦項冷軋板材公司，重慶鋼鐵、POSCO各持股90%、10%，此次募資擬投入14億元；約定雙方共同出資設立重慶浦項重鋼汽車板公司，重慶鋼鐵、POSCO各持股49%、51%，此次募資擬投入4.6億元。
國家冶金工業規劃研究院院長李新創指出，重慶鋼鐵通過與POSCO合作，旨在尋求市場與技術、資本等資源的有效結合與激活，并與重慶乃至西南地區汽車工業形成產業協同集群效應，實現產品升級和產業結構調整，進而有望提高管理效能和經濟效益。
鐵諾咨詢數據表明，2014年全國冷軋板的進口量就達到653萬噸，2015年全國熱軋酸洗板需求量約為670萬噸。預計到2020年，西南地區冷軋板消費需求為662萬噸、熱軋酸洗板為64萬噸。
據重慶市經信委介紹，到2020年，西南地區汽車產量將從目前的321萬輛增至439萬輛，其中目前國內汽車年產量最大的省份重慶地區將從260萬輛增至348萬輛。在汽車產業跨越式發展的帶動下，預計至2020年西南地區汽車用鋼消費量將達到472萬噸，其中汽車用冷軋板需求量為140.93萬噸。另外，預計2020年西南地區的家電冷軋板需求量為30.50萬噸、熱軋酸洗板消費量約64萬噸。
正是瞄準這一“井噴”市場，重慶鋼鐵此番攜強援POSCO，填補高端汽車用鋼“重慶造”的空白，進軍西南地區冷軋鍍鋅鋼板市場的決心與信心可見一斑。
9月7日，來渝考察的POSCO會長權五俊強調，POSCO之所以選擇與重慶鋼鐵共同拓展市場，是因為重慶乃至西南地區的經濟發展速度快，汽車行業有著超過20%的增長率。
業內人士指出，除了市場，重慶鋼鐵與POSCO的成功攜手還源于各自的優勢互補、資源共用。
作為世界最具競爭力的鋼企之一，POSCO技術優勢明顯、管理水平超前，在汽車板材剪切加工、汽車零配件生產制造等多個環節都處于全球鋼鐵行業領先地位，每年汽車用鋼銷量達800萬噸。
公告指出，雙方合作兩個項目的原材料可自給供應。重慶鋼鐵在長壽新區擁有年產能為306萬噸的1780mm熱軋薄板生產線，能滿足項目建成后汽車、家電用鋼原料的質量要求。
重慶鋼鐵控股股東重鋼集團乃市屬最大的國有工業企業。公開報道顯示，2014年底以來重鋼集團先后與重慶機電控股集團、建工集團、化醫集團、軌道集團、慶鈴集團等簽訂戰略合作協議。毫無疑問，重慶鋼鐵在本地鋼材市場流通平臺方面占據絕對的優勢。
對于重慶鋼鐵發力高端汽車用鋼市場，市經信委負責人表示，較之外地鋼企，除了可幫助本地車企適時應對鋼價波動、縮短原材料物流運送時間外，按每噸鋼材可節省近100元運費計算，重慶鋼鐵預計每年減少運輸成本1.5億元左右。
區域市場配套比或超過80%
多年以來，重慶鋼鐵主打產品集中在船用鋼材等領域，呈現原料、市場“兩頭在外”的局面，“運出運進”成本高企。雖然家門口有眾多車企，但由于缺乏汽車用鋼生產線，重慶鋼鐵始終只能遠遠地看著外地鋼企“吃肉”。
業內人士分析指出，通過此次募投項目，重慶鋼鐵將改變上述不利局面，產品區域市場配套比或將超過80%，改變目前對單一下游行業依賴度過高的局面，實現產品與產業升級。
重慶鋼鐵董秘游曉安指出，將大幅延長產品價值鏈，帶動現有1780mm熱軋薄板生產線產能進一步釋放，對公司整體業務發展起到盤活作用，業務之間協同效應明顯。
據介紹，2013年、2014年和2015年6月30日，重慶鋼鐵的財務費用分別為8.41億元、13.42億元和6.27億元，同期公司的利潤總額為-24.96億元、0.55億元和-22.28億元，其財務費用對公司盈利能力影響很大。
公告披露，31億元募集資金償還銀行貸款后，按照2015年6月30日財務數據計算，重慶鋼鐵資產負債率將從發行前的83.27%降至發行后的71.13%。同時，可減少利息費1.5余億元，這對公司改善盈利能力有積極作用。
游曉安表示，公司此次定向增發意在克服當前生產經營困難的同時大幅調整、優化、完善公司產品結構，增加高附加值鋼材的比重，進而將提高企業盈利能力的設想變為現實，提前謀劃“十三五”轉型升級。
根據預案，募資用于重慶鋼鐵與韓國浦項鋼鐵集團（下稱POSCO）合資建設冷軋板材和鍍鋅板材兩個項目18.6億元、占比37.5%，用于償還銀行貸款31億元、占比62.5%。本次發行對象共8名，即重慶渝富集團、中節能資本、重慶能源集團、川煤集團、深圳鑫昱、中冶賽迪、重慶偉晉環保、重慶煜琨瓏公司，認購股份鎖定期36個月。
重慶渝富集團有望成為第二大股東
長江證劵重慶紅黃路證劵營業部總經理鄭蔚認為，此次定向增發反映了資本市場持續看好重慶鋼鐵，從上下游引進新的戰略投資者，將優化資本結構、降低財務風險、抱團共贏發展，實現投資及盈利模式的重大轉型，重點整合西南地區冶金材料產業技術、煤炭以及循環經濟利用等資源，未來盈利水平的大幅提升值得期待。
公告顯示，發行對象為重慶鋼鐵上下游企業達6家，共認購資金16.21億元、占比32.68%。其中，提供煤炭等資源的重慶能源集團和川煤集團分別認購7.72億元、1.93億元，共占比19.45%；合資開展余熱余壓余氣循環利用、年度發電量峰值達22億度的中節能資本認購3.86億元、占比7.78%；提供冶煉技術支撐的中冶賽迪認購1.16億元、占比2.34%；處理含鐵廢料的重慶偉晉環保、制造冶金材料的重慶煜琨瓏分別認購1.16億元、0.39億元，共占比3.12%。
鄭蔚對記者表示，此次定向增發遵循中央、重慶市有關深化國資國企改革意見，通過轉讓減持方式，擴大產權開放、促進股權多元化，推動國有資本與非公有資本融合發展，進一步增大重慶鋼鐵混合所有制企業的民營經濟成分。
業內人士指出，此次重慶版“淡馬錫”渝富集團強力介入，其認購金額高達28億元、占比56.43%，將有望成為重慶鋼鐵第二大股東、持股高達12.67%。從中不難看到，重慶市政府支持重慶鋼鐵脫困突圍、轉型發展的決心與力度。
進軍高端汽車用鋼市場
據介紹，今年8月6日，重慶鋼鐵與POSCO簽訂冷軋、鍍鋅合資項目合作協議，共同投資62億元，合作生產汽車用冷軋鍍鋅鋼板，預計投產后年產能將達到240萬噸。
其中，公告詳細披露，約定雙方共同出資設立重慶浦項冷軋板材公司，重慶鋼鐵、POSCO各持股90%、10%，此次募資擬投入14億元；約定雙方共同出資設立重慶浦項重鋼汽車板公司，重慶鋼鐵、POSCO各持股49%、51%，此次募資擬投入4.6億元。
國家冶金工業規劃研究院院長李新創指出，重慶鋼鐵通過與POSCO合作，旨在尋求市場與技術、資本等資源的有效結合與激活，并與重慶乃至西南地區汽車工業形成產業協同集群效應，實現產品升級和產業結構調整，進而有望提高管理效能和經濟效益。
鐵諾咨詢數據表明，2014年全國冷軋板的進口量就達到653萬噸，2015年全國熱軋酸洗板需求量約為670萬噸。預計到2020年，西南地區冷軋板消費需求為662萬噸、熱軋酸洗板為64萬噸。
據重慶市經信委介紹，到2020年，西南地區汽車產量將從目前的321萬輛增至439萬輛，其中目前國內汽車年產量最大的省份重慶地區將從260萬輛增至348萬輛。在汽車產業跨越式發展的帶動下，預計至2020年西南地區汽車用鋼消費量將達到472萬噸，其中汽車用冷軋板需求量為140.93萬噸。另外，預計2020年西南地區的家電冷軋板需求量為30.50萬噸、熱軋酸洗板消費量約64萬噸。
正是瞄準這一“井噴”市場，重慶鋼鐵此番攜強援POSCO，填補高端汽車用鋼“重慶造”的空白，進軍西南地區冷軋鍍鋅鋼板市場的決心與信心可見一斑。
9月7日，來渝考察的POSCO會長權五俊強調，POSCO之所以選擇與重慶鋼鐵共同拓展市場，是因為重慶乃至西南地區的經濟發展速度快，汽車行業有著超過20%的增長率。
業內人士指出，除了市場，重慶鋼鐵與POSCO的成功攜手還源于各自的優勢互補、資源共用。
作為世界最具競爭力的鋼企之一，POSCO技術優勢明顯、管理水平超前，在汽車板材剪切加工、汽車零配件生產制造等多個環節都處于全球鋼鐵行業領先地位，每年汽車用鋼銷量達800萬噸。
公告指出，雙方合作兩個項目的原材料可自給供應。重慶鋼鐵在長壽新區擁有年產能為306萬噸的1780mm熱軋薄板生產線，能滿足項目建成后汽車、家電用鋼原料的質量要求。
重慶鋼鐵控股股東重鋼集團乃市屬最大的國有工業企業。公開報道顯示，2014年底以來重鋼集團先后與重慶機電控股集團、建工集團、化醫集團、軌道集團、慶鈴集團等簽訂戰略合作協議。毫無疑問，重慶鋼鐵在本地鋼材市場流通平臺方面占據絕對的優勢。
對于重慶鋼鐵發力高端汽車用鋼市場，市經信委負責人表示，較之外地鋼企，除了可幫助本地車企適時應對鋼價波動、縮短原材料物流運送時間外，按每噸鋼材可節省近100元運費計算，重慶鋼鐵預計每年減少運輸成本1.5億元左右。
區域市場配套比或超過80%
多年以來，重慶鋼鐵主打產品集中在船用鋼材等領域，呈現原料、市場“兩頭在外”的局面，“運出運進”成本高企。雖然家門口有眾多車企，但由于缺乏汽車用鋼生產線，重慶鋼鐵始終只能遠遠地看著外地鋼企“吃肉”。
業內人士分析指出，通過此次募投項目，重慶鋼鐵將改變上述不利局面，產品區域市場配套比或將超過80%，改變目前對單一下游行業依賴度過高的局面，實現產品與產業升級。
重慶鋼鐵董秘游曉安指出，將大幅延長產品價值鏈，帶動現有1780mm熱軋薄板生產線產能進一步釋放，對公司整體業務發展起到盤活作用，業務之間協同效應明顯。
據介紹，2013年、2014年和2015年6月30日，重慶鋼鐵的財務費用分別為8.41億元、13.42億元和6.27億元，同期公司的利潤總額為-24.96億元、0.55億元和-22.28億元，其財務費用對公司盈利能力影響很大。
公告披露，31億元募集資金償還銀行貸款后，按照2015年6月30日財務數據計算，重慶鋼鐵資產負債率將從發行前的83.27%降至發行后的71.13%。同時，可減少利息費1.5余億元，這對公司改善盈利能力有積極作用。
游曉安表示，公司此次定向增發意在克服當前生產經營困難的同時大幅調整、優化、完善公司產品結構，增加高附加值鋼材的比重，進而將提高企業盈利能力的設想變為現實，提前謀劃“十三五”轉型升級。