“東數(shù)西算”工程啟動

數(shù)字基建領域掀漲停潮

2月18日，A股市場數(shù)字基建相關板塊表現(xiàn)火爆。同花順(110.800, 0.00, 0.00%)數(shù)據(jù)顯示，截至當天收盤，算力概念板塊指數(shù)領漲，大漲7.24%，數(shù)據(jù)中心、智慧政務、云計算、大數(shù)據(jù)、邊緣計算、云辦公、智慧城市等概念指數(shù)全面收漲。

國家發(fā)展改革委等12部門日前印發(fā)的《關于印發(fā)促進工業(yè)經濟平穩(wěn)增長的若干政策的通知》提出，加快新型基礎設施重大項目建設，包括加快實施大數(shù)據(jù)中心建設專項行動，實施“東數(shù)西算”工程，加快長三角、京津冀、粵港澳大灣區(qū)等8個國家級數(shù)據(jù)中心樞紐節(jié)點建設。

“數(shù)字經濟是國家層面的戰(zhàn)略重點，而東數(shù)西算工程是數(shù)字經濟優(yōu)化底層技術的關鍵一步。”西南證券分析師王湘杰分析稱。

國家發(fā)改委相關負責人在答記者問時表示，算力作為數(shù)字經濟的核心生產力，已成為全球戰(zhàn)略競爭的新焦點和國民經濟發(fā)展的重要基礎設施。截至目前，我國數(shù)據(jù)中心規(guī)模已達500萬標準機架，算力達到130EFLOPS（每秒一萬三千億億次浮點運算）。隨著數(shù)字技術向經濟社會各領域全面持續(xù)滲透，全社會對算力需求仍十分迫切，預計每年仍將以20%以上的速度快速增長。加快推動算力建設，將有效激發(fā)數(shù)據(jù)要素創(chuàng)新活力，加速數(shù)字產業(yè)化和產業(yè)數(shù)字化進程，催生新技術、新產業(yè)、新業(yè)態(tài)、新模式，支撐經濟高質量發(fā)展。

業(yè)內人士稱，數(shù)字經濟發(fā)展大勢下，數(shù)字基建全年有望發(fā)力。“基礎設施建設是推動數(shù)字經濟的根基，到2025年數(shù)字經濟核心產業(yè)增加值占GDP比重達到10%，在較大的增量空間下，數(shù)字基建成為其增長的保障。此外，中央經濟工作會議對2022年全年定調是穩(wěn)增長，同時提出了適度超前基建，在此背景下，數(shù)字基建全年有望發(fā)力。”川財證券首席經濟學家、研究所所長陳靂說道。

數(shù)字基建產業(yè)鏈充分受益

相關上市公司提前布局

機構測算，“東數(shù)西算”工程全面啟動后，將至少拉動千億級投資。

中泰證券表示，穩(wěn)增長下，數(shù)據(jù)中心產業(yè)鏈條長、帶動效應強，有望充分受益“東數(shù)西算”工程推進，拉動我國云基建板塊整體投資支出。國聯(lián)證券分析，“東數(shù)西算”涉及四市八省二區(qū)及三大電信運營商等央企，假設約50個示范項目，將拉動約1000億元投資規(guī)模。

相關上市公司已提前布局。中科曙光方面透露稱，中科曙光去年就推出了算力基礎設施和公共計算服務平臺——計算服務，并由旗下子公司曙光智算進行統(tǒng)一運營管理。同時，曙光作為核心信息基礎設施企業(yè)，還支撐了重慶大數(shù)據(jù)中心建設，為區(qū)域支柱產業(yè)提供數(shù)字化轉型升級的核心動能。優(yōu)刻得公司表示，其UCloud優(yōu)刻得上海青浦云計算中心、烏蘭察布云計算中心分別位于全國一體化算力網絡國家樞紐節(jié)點的長三角和內蒙古節(jié)點，未來將依托兩大中心，打造一批“東數(shù)西算”典型示范場景和應用，滿足企業(yè)數(shù)字化高質量發(fā)現(xiàn)需要。

不少機構表示，數(shù)字基建相關產業(yè)鏈將持續(xù)受益。華泰證券表示，“東數(shù)西算”全面啟動，意味著數(shù)字基建迎來長期（技術）+中期（景氣）+短期（政策）三重邏輯共振。重點關注數(shù)據(jù)中心（IDC）及其上游的服務器+光模塊，基站設備及其上游的PCB（印制電路板）。國聯(lián)證券表示，“東數(shù)西算”工程將帶動數(shù)據(jù)中心運營及其產業(yè)鏈上土建工程、IT設備制造、信息通信、基礎軟件、綠色能源供給的需求機會。

具體來看，華西證券認為，在行業(yè)資本催化下，IDC行業(yè)正處在激烈競爭、加速整合的拐點階段，長期看仍屬于重心向上的成長行業(yè)。資金成本及負債結構更良好、融資渠道更廣泛的企業(yè)相對受益；同時，行業(yè)“老兵”有更持久的耐力，并有望在行業(yè)能源變革中占據(jù)先機。