近日消息，澳洲法院判中信就中澳鐵礦案賠償2億澳元(約10億人民幣)，同時(shí)在未來30年，需每年向Mineralogy公司繳付2億澳元的特許經(jīng)營費(fèi)用。
作為中國企業(yè)迄今為止最大的海外“綠地投資”項(xiàng)目，中信泰富中澳鐵礦項(xiàng)目可謂是“慘不忍睹”。
一、專利賠償案
2006年，中信泰富以4.15億美元從Mineralogy公司全資購得西澳Sino-Iron和BalmoralIron兩個(gè)分別擁有10億噸磁鐵礦開采權(quán)的公司，被稱作中澳SINO鐵礦項(xiàng)目。
從此，中澳鐵礦項(xiàng)目就像一個(gè)黑洞，不僅吸走了中信巨額資金，還與澳大利亞商人克萊夫·帕爾默(ClivePalmer)卷入一場日趨激烈的糾紛中。
1、專利案始于2015年，并逐年升級(jí)
2015年，Mineralogy公司起訴中信股份，索賠100億澳元(合71億美元)，聲稱中信正從雙方在西澳大利亞合資的中澳鐵礦(SinoIron)項(xiàng)目出口鐵礦石，卻沒有按約定水平支付特許權(quán)使用費(fèi)。
此案在西澳最高法院提起，是圍繞一個(gè)鐵礦石項(xiàng)目的激烈法律戰(zhàn)的最新波折。
2、判決下達(dá)，糾紛持續(xù)
中信就磁鐵礦開采權(quán)向Mineralogy公司支付了4.15億美元，并就開采原礦向其支付專利費(fèi)A，但Mineralogy堅(jiān)持中信還應(yīng)為生產(chǎn)的精礦粉支付專利費(fèi)B.
雙方一直爭執(zhí)不下，西澳高等法院今年六月曾對(duì)該訴訟進(jìn)行兩周的聆訊，但是沒有定論。
近日，澳洲法院判處中信需賠付Mineralogy約2億澳元，同時(shí)在未來30年，需每年向Mineralogy繳付2億澳元的特許經(jīng)營費(fèi)用。
中信公告指出對(duì)法院作出該判決表示失望，因判決篇幅頗長，并覆蓋一系列復(fù)雜事項(xiàng)，因此公司會(huì)進(jìn)一步研究判決及影響。
集團(tuán)8月時(shí)曾警告，若無法解決與Mineralogy的法律糾紛，可能中止中澳鐵礦石項(xiàng)目營運(yùn)。
二、“糟心”的中澳鐵礦項(xiàng)目
1、項(xiàng)目背景
2006年，鐵礦石市場正處于鼎盛時(shí)期。中信泰富與Mineralogy公司簽署協(xié)議，以4.15億美元全資購得西澳Sino-Iron和BalmoralIron兩個(gè)分別擁有10億噸磁鐵礦開采權(quán)的公司，被稱作中澳SINO鐵礦項(xiàng)目。
這個(gè)項(xiàng)目一度是中國企業(yè)海外礦業(yè)投資的驕傲和標(biāo)桿，成為中國企業(yè)迄今為止在海外礦產(chǎn)資源領(lǐng)域最大的投資項(xiàng)目，也是澳大利亞資源領(lǐng)域?yàn)閿?shù)不多的中資100%控股項(xiàng)目。
然而，這一命運(yùn)多舛的合資項(xiàng)目不僅投產(chǎn)時(shí)間推遲四年，開發(fā)成本超出預(yù)算五倍，到頭來卻迎來鐵礦石價(jià)格暴跌的窘境以及一系列麻煩不斷。
2、項(xiàng)目進(jìn)程
直到2016年5月，中澳鐵礦項(xiàng)目6條生產(chǎn)線的最后一條才進(jìn)入調(diào)試，去年共出口1100萬濕噸鐵精礦，距離中澳鐵礦項(xiàng)目原計(jì)劃的2400萬噸/年少了一半多。
截至去年底，中信集團(tuán)的資源能源業(yè)務(wù)仍虧損，但虧損由2015年的172.51億元收窄至68.99億元。常振明在3月23日稱，資源及能源業(yè)務(wù)虧損主要由于中澳鐵礦項(xiàng)目進(jìn)行減值撥備所導(dǎo)致。
今年2月15日晚，中信股份發(fā)布公告稱，公司就中澳鐵礦項(xiàng)目作出減值撥備，稅后金額預(yù)計(jì)在8億至10億美元之間.
這已是中澳鐵礦項(xiàng)目連續(xù)第三年進(jìn)行減值撥備。該鐵礦項(xiàng)目在2014年、2015年分別進(jìn)行了17.5億美元、17億美元的稅后減值撥備。
3、中信泰富
中信泰富曾是香港舉足輕重的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和物業(yè)投資商，成立于1990年，隸屬于“紅色資本家”榮毅仁創(chuàng)辦的金融混業(yè)集團(tuán)公司中信集團(tuán)。
現(xiàn)任主席兼董事總經(jīng)理為常振明，上任主席為榮智健。其中國和海外的業(yè)務(wù)涵蓋金融、資源能源、制造、工程承包、房地產(chǎn)及其他領(lǐng)域，目前中國中信集團(tuán)有限公司控股58%。
4、澳大利亞富商ClivePalmer
Mineralogy公司實(shí)際控制人為澳大利亞富豪ClivePalmer，自由國家黨發(fā)言人，經(jīng)常瘋言瘋語，臭名昭著，被指具有強(qiáng)烈的表現(xiàn)欲和被關(guān)注欲。
房地產(chǎn)行業(yè)發(fā)家，后轉(zhuǎn)投資源業(yè)，他的暴富緣于Balmoral鐵礦和Waratah煤礦的交易。
2006年中澳SINO鐵礦項(xiàng)目使他成為澳洲第五大富翁。2009年，他收購了布里斯班的Waratah煤礦，當(dāng)時(shí)評(píng)估價(jià)不到1億美元。
2010年，他與中電公司達(dá)成協(xié)議，中方20年內(nèi)每年購買Waratah煤礦3000萬噸煤炭，這一交易，使他榮登澳洲首富。
三、中信到底中了誰的計(jì)
1、交易文件不夠明確，錯(cuò)信合伙人
ClivePalmer是一位難纏的角色，中信泰富對(duì)其了解并不充分。在雙方合同履行過程中就分歧進(jìn)行協(xié)商時(shí)，ClivePalmer不斷改變立場，要價(jià)越來越高，導(dǎo)致雙方最后不得不以訴訟的形式來解決糾紛。
由于交易結(jié)構(gòu)十分復(fù)雜以及交易文件中的某些用語不夠明確，使得ClivePalmer可以利用合同里的相關(guān)條款向法院起訴中信泰富。
2、海外經(jīng)驗(yàn)不足，錯(cuò)選總承包商
中信泰富此前沒有海外大型礦山開發(fā)經(jīng)驗(yàn)，項(xiàng)目前期調(diào)研不充分，使得各方面都無法與項(xiàng)目的巨大規(guī)模、技術(shù)瓶頸和復(fù)雜的投資環(huán)境相匹配，埋下了項(xiàng)目失敗的隱患。
其次，過度依賴總承包商中冶集團(tuán)，未能及時(shí)發(fā)現(xiàn)中冶集團(tuán)施工整體設(shè)計(jì)中存在的問題，對(duì)于此后發(fā)生的工期一拖再拖和項(xiàng)目報(bào)價(jià)節(jié)節(jié)增加的情況缺乏有效的應(yīng)對(duì)方案。
中冶集團(tuán)雖然在海外做過很多項(xiàng)目，但是對(duì)澳大利亞工程建設(shè)的法律環(huán)境、市場條件等了解不夠全面和深入，使得項(xiàng)目實(shí)施過程中可能遇到的困難估計(jì)不足，施工進(jìn)度遭遇諸多障礙。
3、錯(cuò)估行業(yè)形勢，遭三巨頭“設(shè)計(jì)”
從2004年開始，隨著中國的發(fā)展，“中國特需”成為影響鐵礦石價(jià)格變動(dòng)的主導(dǎo)因素，全球三大鐵礦石巨頭把鐵礦石價(jià)格抬得過高，國際鐵礦石價(jià)格直線上漲。
該項(xiàng)目是中國試圖擺脫他們挾制的重要嘗試。但隨后，鐵礦石的供求形勢急轉(zhuǎn)直下，鐵礦石價(jià)格大幅下降，造成項(xiàng)目進(jìn)退兩難的局面。
作為中國企業(yè)迄今為止最大的海外“綠地投資”項(xiàng)目，中信泰富中澳鐵礦項(xiàng)目可謂是“慘不忍睹”。
一、專利賠償案
2006年，中信泰富以4.15億美元從Mineralogy公司全資購得西澳Sino-Iron和BalmoralIron兩個(gè)分別擁有10億噸磁鐵礦開采權(quán)的公司，被稱作中澳SINO鐵礦項(xiàng)目。
從此，中澳鐵礦項(xiàng)目就像一個(gè)黑洞，不僅吸走了中信巨額資金，還與澳大利亞商人克萊夫·帕爾默(ClivePalmer)卷入一場日趨激烈的糾紛中。
1、專利案始于2015年，并逐年升級(jí)
2015年，Mineralogy公司起訴中信股份，索賠100億澳元(合71億美元)，聲稱中信正從雙方在西澳大利亞合資的中澳鐵礦(SinoIron)項(xiàng)目出口鐵礦石，卻沒有按約定水平支付特許權(quán)使用費(fèi)。
此案在西澳最高法院提起，是圍繞一個(gè)鐵礦石項(xiàng)目的激烈法律戰(zhàn)的最新波折。
2、判決下達(dá)，糾紛持續(xù)
中信就磁鐵礦開采權(quán)向Mineralogy公司支付了4.15億美元，并就開采原礦向其支付專利費(fèi)A，但Mineralogy堅(jiān)持中信還應(yīng)為生產(chǎn)的精礦粉支付專利費(fèi)B.
雙方一直爭執(zhí)不下，西澳高等法院今年六月曾對(duì)該訴訟進(jìn)行兩周的聆訊，但是沒有定論。
近日，澳洲法院判處中信需賠付Mineralogy約2億澳元，同時(shí)在未來30年，需每年向Mineralogy繳付2億澳元的特許經(jīng)營費(fèi)用。
中信公告指出對(duì)法院作出該判決表示失望，因判決篇幅頗長，并覆蓋一系列復(fù)雜事項(xiàng)，因此公司會(huì)進(jìn)一步研究判決及影響。
集團(tuán)8月時(shí)曾警告，若無法解決與Mineralogy的法律糾紛，可能中止中澳鐵礦石項(xiàng)目營運(yùn)。
二、“糟心”的中澳鐵礦項(xiàng)目
1、項(xiàng)目背景
2006年，鐵礦石市場正處于鼎盛時(shí)期。中信泰富與Mineralogy公司簽署協(xié)議，以4.15億美元全資購得西澳Sino-Iron和BalmoralIron兩個(gè)分別擁有10億噸磁鐵礦開采權(quán)的公司，被稱作中澳SINO鐵礦項(xiàng)目。
這個(gè)項(xiàng)目一度是中國企業(yè)海外礦業(yè)投資的驕傲和標(biāo)桿，成為中國企業(yè)迄今為止在海外礦產(chǎn)資源領(lǐng)域最大的投資項(xiàng)目，也是澳大利亞資源領(lǐng)域?yàn)閿?shù)不多的中資100%控股項(xiàng)目。
然而，這一命運(yùn)多舛的合資項(xiàng)目不僅投產(chǎn)時(shí)間推遲四年，開發(fā)成本超出預(yù)算五倍，到頭來卻迎來鐵礦石價(jià)格暴跌的窘境以及一系列麻煩不斷。
2、項(xiàng)目進(jìn)程
直到2016年5月，中澳鐵礦項(xiàng)目6條生產(chǎn)線的最后一條才進(jìn)入調(diào)試，去年共出口1100萬濕噸鐵精礦，距離中澳鐵礦項(xiàng)目原計(jì)劃的2400萬噸/年少了一半多。
截至去年底，中信集團(tuán)的資源能源業(yè)務(wù)仍虧損，但虧損由2015年的172.51億元收窄至68.99億元。常振明在3月23日稱，資源及能源業(yè)務(wù)虧損主要由于中澳鐵礦項(xiàng)目進(jìn)行減值撥備所導(dǎo)致。
今年2月15日晚，中信股份發(fā)布公告稱，公司就中澳鐵礦項(xiàng)目作出減值撥備，稅后金額預(yù)計(jì)在8億至10億美元之間.
這已是中澳鐵礦項(xiàng)目連續(xù)第三年進(jìn)行減值撥備。該鐵礦項(xiàng)目在2014年、2015年分別進(jìn)行了17.5億美元、17億美元的稅后減值撥備。
3、中信泰富
中信泰富曾是香港舉足輕重的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和物業(yè)投資商，成立于1990年，隸屬于“紅色資本家”榮毅仁創(chuàng)辦的金融混業(yè)集團(tuán)公司中信集團(tuán)。
現(xiàn)任主席兼董事總經(jīng)理為常振明，上任主席為榮智健。其中國和海外的業(yè)務(wù)涵蓋金融、資源能源、制造、工程承包、房地產(chǎn)及其他領(lǐng)域，目前中國中信集團(tuán)有限公司控股58%。
4、澳大利亞富商ClivePalmer
Mineralogy公司實(shí)際控制人為澳大利亞富豪ClivePalmer，自由國家黨發(fā)言人，經(jīng)常瘋言瘋語，臭名昭著，被指具有強(qiáng)烈的表現(xiàn)欲和被關(guān)注欲。
房地產(chǎn)行業(yè)發(fā)家，后轉(zhuǎn)投資源業(yè)，他的暴富緣于Balmoral鐵礦和Waratah煤礦的交易。
2006年中澳SINO鐵礦項(xiàng)目使他成為澳洲第五大富翁。2009年，他收購了布里斯班的Waratah煤礦，當(dāng)時(shí)評(píng)估價(jià)不到1億美元。
2010年，他與中電公司達(dá)成協(xié)議，中方20年內(nèi)每年購買Waratah煤礦3000萬噸煤炭，這一交易，使他榮登澳洲首富。
三、中信到底中了誰的計(jì)
1、交易文件不夠明確，錯(cuò)信合伙人
ClivePalmer是一位難纏的角色，中信泰富對(duì)其了解并不充分。在雙方合同履行過程中就分歧進(jìn)行協(xié)商時(shí)，ClivePalmer不斷改變立場，要價(jià)越來越高，導(dǎo)致雙方最后不得不以訴訟的形式來解決糾紛。
由于交易結(jié)構(gòu)十分復(fù)雜以及交易文件中的某些用語不夠明確，使得ClivePalmer可以利用合同里的相關(guān)條款向法院起訴中信泰富。
2、海外經(jīng)驗(yàn)不足，錯(cuò)選總承包商
中信泰富此前沒有海外大型礦山開發(fā)經(jīng)驗(yàn)，項(xiàng)目前期調(diào)研不充分，使得各方面都無法與項(xiàng)目的巨大規(guī)模、技術(shù)瓶頸和復(fù)雜的投資環(huán)境相匹配，埋下了項(xiàng)目失敗的隱患。
其次，過度依賴總承包商中冶集團(tuán)，未能及時(shí)發(fā)現(xiàn)中冶集團(tuán)施工整體設(shè)計(jì)中存在的問題，對(duì)于此后發(fā)生的工期一拖再拖和項(xiàng)目報(bào)價(jià)節(jié)節(jié)增加的情況缺乏有效的應(yīng)對(duì)方案。
中冶集團(tuán)雖然在海外做過很多項(xiàng)目，但是對(duì)澳大利亞工程建設(shè)的法律環(huán)境、市場條件等了解不夠全面和深入，使得項(xiàng)目實(shí)施過程中可能遇到的困難估計(jì)不足，施工進(jìn)度遭遇諸多障礙。
3、錯(cuò)估行業(yè)形勢，遭三巨頭“設(shè)計(jì)”
從2004年開始，隨著中國的發(fā)展，“中國特需”成為影響鐵礦石價(jià)格變動(dòng)的主導(dǎo)因素，全球三大鐵礦石巨頭把鐵礦石價(jià)格抬得過高，國際鐵礦石價(jià)格直線上漲。
該項(xiàng)目是中國試圖擺脫他們挾制的重要嘗試。但隨后，鐵礦石的供求形勢急轉(zhuǎn)直下，鐵礦石價(jià)格大幅下降，造成項(xiàng)目進(jìn)退兩難的局面。